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【决战紫禁之巅系列主题之一】剑指通州

来源:国泰君安 2015-11-27 09:50:00打印

国泰君安策略团队 戴康/罗雨/乔永远


导读
北京市政府望迁移巩固通州副中心地位,通州未来将迎来脱胎换骨式的发展。通州新城区加速建设,房地产、能源、基建率先受益。
摘要
1. 北京市政府望迁移巩固通州副中心地位。据新浪新闻报道,市场猜测北京政府将迁至通州,对此政府官方既没有肯定也没有否认。目前市场对于北京市政府是否搬迁存的认知仍存在较大分歧;而我们判断,北京市政府迁入通州可能性很大,通州将迎来脱胎换骨的发展机遇。2014年4月北京市政府首次明确了通州首都副中心的发展定位,北京市政府颁布的《北京市主体功能区规划》中也明确指出,将在2020年之前,集中力量将通州打造为国际一流的现代化新城。北京市政府迁移后,通州作为京津冀一体化的中心地带以及首都的副中心,战略地位明显提升。

2. 通州未来将迎来脱胎换骨式的发展。北京市政府搬迁后,我们预计未来的通州发展将将在交通、医疗、产业协同领域率先突破。下一步通州的推进工作重点是集中力量,加快新区的建设,重点谋划以一核五区为重点的各项工作,届时通州将迎来脱胎换骨的变化。交通问题是制约北京城市内环境的瓶颈。政府搬迁将极大改善市区交通状况。功能承接和转移同时进行。未来的通州一方面将承接北京市主城区的功能和产业进驻,并发展未来规划的高端制造和现代服务业;另一方面又向周边的河北廊坊和天津武清转移目前有但未来不会重点发展的产业。

3. 搬迁决定将携手京津冀顶层规划引爆主题。北京市政府搬迁的正式决定有望在今年7月初的市委常委会上公布,北京市政府将集体搬迁至通州区,约在2017年搬迁完成。此后,主城区将由中央政府直接管辖,之外的部分由北京市政府管理。我们判断《京津冀协同发展规划》的顶层设计方案即将出台。通州区是京津冀发展的重要战略节点与战略腹地,京津冀的顶层设计必将对通州未来的规划和发展有重大影响。

4.我们认为新政府的迁入将使房地产、能源以及基建率先受益。随着市政府搬迁以及环球主题公园建设,拥有大量土地储备的公司将受益于土地价值增值;新城建设引致通州及周边地区能源需求与供给双提升;未来通州新城内规划多条轨道交通、交通枢纽、大容量快速公交,基建将受益。房地产推荐:荣盛发展,受益标的:廊坊发展/中国武夷;能源受益标的:东方能源;基建推荐:冀东水泥。
正文
1. 北京市政府望迁移巩固通州副中心地

据新浪新闻报道,市场猜测北京政府将迁至通州,对此政府官方既没有肯定也没有否认。目前市场对于北京市政府是否搬迁的认知仍存在较大分歧;而我们判断,北京市政府迁入通州可能性很大,通州将迎来脱胎换骨的发展机遇。2014年4月北京市政府首次明确了通州首都副中心的发展定位,北京市政府颁布的《北京市主体功能区规划》中也明确指出,将在2020年之前,集中力量将通州打造为国际一流的现代化新城。北京市政府迁移后,通州作为京津冀一体化的中心地带以及首都的副中心,战略地位明显提升。

政府迁移有效统筹京津冀一体化发展。通州区位于北京市东南部,和天津市武清区、河北省廊坊市交界,地处京津冀交界的地方,地理位置十分优越。通州作为北京市副中心,战略地位突出,政府迁移将对统筹京津冀一体化发展产生深远影响。

北京作为首都,城市规划有很多遗留问题,近几年随着人口密度提升、环境恶化,诸多矛盾集中暴露,其关键原因是中央政府与北京市政府都在主城区。市政府迁至通州,北京旧城区的众多疑难杂症将迎刃而解。
冬奥会将加速推动北京城区规划进程。北京/张家口极有可能最终获得举办资格。我们认为冬奥会的举办无疑将推动北京进一步城区规划进程,市政府迁移自然水到渠成。


图1 通州区位优势明显
 
数据来源:首都之窗、国泰君安证券研究

2. 通州未来将迎来脱胎换骨式的发展

北京市政府搬迁后,我们预计未来的通州发展将在交通、医疗、产业协同领域率先突破。

2.1. 区域功能正在加速落实,通州即将脱胎换骨

通州承载着北京发展的重任,是立足北京、面向环渤海的区域服务中心。通州区政府提出,未来通州紧密结合低碳、生态、时尚、文化等元素,建立多元先进文化的魅力城市。

按照通州区的规划,通州将实现“一核五区三带四组团”。下一步通州的推进工作重点是集中力量,加快新区的建设,重点谋划以一核五区为重点的各项工作,届时通州将迎来脱胎换骨的变化。
 

2.2. 交通发展仍是排头兵

交通问题是制约北京城市内环境的瓶颈,也是政策率先推动的重点。政府搬迁将极大改善市区交通状况,交通是通州发展未来着力的重点。

2.3. 医疗国际高端合作

医疗方面,值得关注的是北京国际医疗服务区。它作为首都城市副中心建设的“一核五区”之一,是经国内外知名专家反复论证并由国际一流机构规划设计的集“医、教、研、养、康”为一体的高端医疗服务园区,也是国家卫生部推进医药卫生体制改革、探索社会办医新模式的重要基地,发展优势明显。

2.4. 产业功能承接和转移同时进行

未来的通州一方面将承接北京市主城区的功能和产业进驻,并发展未来规划的高端制造和现代服务业;另一方面又向周边的河北廊坊和天津武清转移目前有但未来不会重点发展的产业。这将是京津冀一体化协同发展的重要组成部分。

3. 搬迁决定携手京津冀顶层规划引爆主题

北京市政府搬迁通州的正式决定最快将在今年7月初公布,而《京津冀协同发展规划》的顶层设计方案也即将出台。

今年4月29日,北京市委书记郭金龙在北京市委常委会上发表的讲话,指出疏解非首都功能,是京津冀协同发展的重中之重,已然显露出了疏散的紧迫性。北京政府搬迁的正式决定有望在今年7月初的市委常委会上公布,北京市政府将集体搬迁至通州区,约在2017年搬迁完成。此后,主城区将由中央政府直接管辖,之外的部分由北京市政府管理。

京津冀协同发展正启动从顶层设计到推进实施的第二波,结合2014年2月26日习近平总书记的7点要求和12月26日京津冀协同发展工作推进会议上张高丽副总理强调的“加快推动交通一体化、生态环保、产业转移三个重点领域率先突破”,我们判断《京津冀协同发展规划》的顶层设计方案即将出台。通州区是京津冀发展的重要战略节点与战略腹地,京津冀的顶层设计必将对通州未来的规划和发展有重大影响。

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